- Οι αποδόσεις των αμερικανικών ομολόγων αυξήθηκαν μετά από αδύναμες δημοπρασίες, με το 10ετές ομόλογο να βρίσκεται στο 4.283% και το spread της καμπύλης να είναι ευρύτερο (2s10s).
- Τα μεξικανικά ομόλογα Cetes προσέφεραν μικτά επιτόκια, όλα πάνω από τον πληθωρισμό, διατηρώντας θετικές πραγματικές αποδόσεις.
- Το Bitcoin και ο χρυσός βρίσκονται στην κορυφή των πινάκων απόδοσης του 2025. Η μακροπρόθεσμη απόδοση του BTC εξακολουθεί να επισκιάζει τα κύρια περιουσιακά στοιχεία.
- Το πρωτόκολλο DeFi Pendle σημείωσε ρεκόρ TVL καθώς η νέα πλατφόρμα "Boros" κάνει tokens και trading yield.
Οι αγορές θέτουν την «απόδοση» στο επίκεντρο καθώς οι επενδυτές στάθμιζαν τις δημοπρασίες ομολόγων, τα σήματα πληθωρισμού και τους ταχέως εξελισσόμενους τρόπους διαπραγμάτευσης αποδόσεων μεταξύ παραδοσιακών και κρυπτονομισμάτων. Εξερευνήστε τη γεωργία με μεγάλη απόδοση.
Από Αμερικανικά ομόλογα και Cetes του Μεξικού σε Bitcoin, χρυσό και DeFi, οι αποδόσεις και τα επιτόκια μεταβλήθηκαν σημαντικά αυτήν την εβδομάδα, δίνοντας τον τόνο μπροστά από βασικά μακροοικονομικά δεδομένα και διατηρώντας το επίκεντρο του ενδιαφέροντος τον τρόπο με τον οποίο οι επενδυτές αναζητούν αποδόσεις σε διαφορετικά καθεστώτα.
Ομόλογα: Οι αποδόσεις των αμερικανικών ομολόγων αυξομειώνονται μπροστά από τον ΔΤΚ
Μετά από ένα ασταθές τέντωμα, Οι αποδόσεις των ΗΠΑ ολοκλήρωσαν την εβδομάδα με άνοδο καθώς η χαμηλή ζήτηση σε δημοπρασίες περίπου 125 δισεκατομμυρίων δολαρίων ώθησε τα επιτόκια πριν από τις μετρήσεις του πληθωρισμού την επόμενη εβδομάδα. Para entender cómo estos movimientos afectan el rendimiento de tus inversiones, revisa las mejores estrategias en απόδοση y συσχέτιση του mercado.
The Το 10ετές ομόλογο αυξήθηκε κατά 3.9 μονάδες βάσης στο 4.283%, καταγράφοντας εβδομαδιαία άνοδο 6.5 μονάδων βάσης — την πρώτη εβδομαδιαία άνοδο σε τρεις εβδομάδες και τη μεγαλύτερη από τις αρχές Ιουλίου.
Οι κινήσεις σε μακροπρόθεσμο επίπεδο απηχούσαν αυτόν τον τόνο: το Η απόδοση του 30ετούς ομολόγου αυξήθηκε κατά 4.1 μονάδες βάσης στο 4.853%., αυξημένο κατά 4.9 μονάδες βάσης σε εβδομαδιαία βάση, μετά από δύο συνεχόμενες εβδομαδιαίες μειώσεις.
Στο μπροστινό μέρος, το Η απόδοση του 2ετούς ομολόγου πρόσθεσε 2.2 μονάδες βάσης στο 3.756%, αυξημένο κατά 5.8 μονάδες βάσης σε εβδομαδιαία βάση — η μεγαλύτερη εβδομαδιαία άνοδος από την περίοδο που έληξε στις 3 Ιουλίου — ενώ παρακολουθείται στενά Το spread του 2s10s διαπραγματεύτηκε κοντά στις 52.5 μονάδες βάσης..
Νωρίτερα μέσα στην εβδομάδα, οι πιο χαλαροί δείκτες εργασίας είχαν μειώσει τις αποδόσεις, ενώ μια έκθεση για τις υπηρεσίες υπαινίχθηκε ότι πιέσεις τιμών αναθέρμανσηςΟ πρόεδρος της Fed του Σεντ Λούις, Αλμπέρτο Μουσάλεμ, σημείωσε ότι οι υπεύθυνοι χάραξης πολιτικής πρέπει να εξισορροπήσουν κίνδυνοι για τον πληθωρισμό και την απασχόληση όταν αποφασίζεται εάν οι μειώσεις των επιτοκίων είναι κατάλληλες, με τον επερχόμενο ΔΤΚ να είναι πιθανό να είναι καθοριστικός για τις προσδοκίες.
Αγορά χρήματος Μεξικού: Επιτόκια Cetes και πραγματικές αποδόσεις
Στο Μεξικό, Ο Κέτης είδε ανάμεικτες κινήσεις στη δημοπρασία της Τρίτης, καθώς οι έμποροι τοποθετήθηκαν για την απόφαση της Banxico με το επιτόκιο πολιτικής στο 8% και πολλούς να αναμένουν μείωση 25 bps. Para mantener tu inversión con un rendimiento real positivo, es sucomendable seguir de cerca las tasas de los Cetes y su evolución.
The Το 28ήμερο Cete αυξήθηκε κατά 0.02 μονάδες στο 7.5%, mientras que el de 91 días cayó 0.12 a 7.8%. Οι τενόροι των 182 και 350 ημερών χαλάρωσαν να 7.94% και 8.04%Αντίστοιχα.
Με τον ετήσιο πληθωρισμό να κυμαίνεται στο 3.55% (INEGI), κάθε τενόρος Cete της εποχής εξακολουθεί να προσφέρει θετικά πραγματική απόδοση, καθιστώντας τα ιδιαίτερα ελκυστικά για τους αποταμιευτές που επικεντρώνονται στη διατήρηση της αγοραστικής δύναμης.
Απόδοση κρυπτονομισμάτων: Το Bitcoin και ο χρυσός πρωτοστατούν το 2025
Το Bitcoin υποχώρησε 0.11% τις τελευταίες 24 ώρες στα 116,702 δολάρια Ωστόσο, παραμένει ανοδική κατά 25% από το έτος μέχρι σήμερα, ακολουθώντας μόνο το κέρδος 29% του χρυσού μεταξύ των μεγάλων κατηγοριών περιουσιακών στοιχείων που αναφέρει ο στρατηγικός αναλυτής Charlie Bilello. Si quieres ampliar tu estrategia de rendimiento en criptomonedas, puedes consultar .
Και οι δύο έχουν ξεπεράσει τα γενικά σημεία αναφοράς: μετοχές αναδυόμενων αγορών (VWO +15.6%), ο Nasdaq 100 (QQQ +12.7%)και μεγάλης κεφαλαιοποίησης στις ΗΠΑ (ΚΑΤΑΣΚΟΠΟΣ +9.4%), ενώ οι εταιρείες μεσαίας κεφαλαιοποίησης (ΗΜΕΡ +0.2%) και μικρής κεφαλαιοποίησης (Οικολογική Μόνιμη ... υστερούν σημαντικά.
Είναι η πρώτη φορά από τότε που ξεκίνησε το σύνολο δεδομένων του Bilello που Ο χρυσός και το Bitcoin καταλαμβάνουν τις δύο πρώτες θέσεις στις ετήσιες κατατάξεις ανά κατηγορία περιουσιακών στοιχείων, υπογραμμίζοντας πώς διαφορετικά μακροοικονομικά υπόβαθρα μπορούν να αναδιαμορφώσουν τους ηγέτες.
Σε μακροπρόθεσμο ορίζοντα, το χάσμα είναι συγκλονιστικό: από το 2011, το Bitcoin συνολική απόδοση κοντά στο 38,897,420% dwarfs gold's 126% και ακόμη και Nasdaq 100's 1,101%, με αμερικανικές μεγάλες κεφαλαιοποιήσεις στο 559%, μεσαίες κεφαλαιοποιήσεις 316%, μικρή κεφαλαιοποίηση 244% και μετοχές EM 57%. Para entender cómo aprovechar el rendimiento de estas criptomonedas, revisa nuestro análisis de .
Από το 2011, το Bitcoin έχει κατά μέσο όρο 141.7% ετησίως, σε σύγκριση με το 5.7% του χρυσού, το 100% του Nasdaq 18.6 και τις αμερικανικές μετοχές μεγάλης κεφαλαιοποίησης στο 13.8%, με άλλους σημαντικούς δείκτες αναφοράς να κυμαίνονται μεταξύ 4.4% και 16.4%.
Ο βετεράνος έμπορος Peter Brandt αντιπαραβάλλει τον ρόλο του χρυσού ως... αποθήκευση αξίας Με την προοπτική του Bitcoin να ξεπεράσει τις εναλλακτικές λύσεις fiat με την πάροδο του χρόνου, οι επενδυτές παρατηρούν ότι το BTC μπορεί να... δοκιμαστής ~$123,000 en un entorno de mayor apetito de riesgo y datos macroeconómicos.
Απόδοση με συμβολαιο: Τα «Boros» του Pendle και οι συναλλαγές επιτοκίου χρηματοδότησης
Η προσπάθεια της DeFi να συσκευάσει επιστροφές επιταχύνθηκε καθώς Η μετοχή της Pendle στο TVL έφτασε στο επίπεδο ρεκόρ των 8.27 δισ. δολαρίων., με το token PENDLE να σημειώνει άνοδο 45% την εβδομάδα στα περίπου 5.6 δολάρια, μετά την κυκλοφορία ενός νέου χώρου συναλλαγών αποδόσεων με την ονομασία «Boros». Conoce más sobre yield farming y rendimiento en DeFi.
Με τα ποσοστά χρηματοδότησης Bitcoin να κυμαίνονται κατά μέσο όρο περίπου ~10% ετησιοποιημένο αυτή την εβδομάδα και περίπου 80 δισεκατομμύρια δολάρια σε ανοιχτές συμμετοχές, δισεκατομμύρια ρέουν κάθε χρόνο μεταξύ long και short θέσεων — ροές που η Μπόρος επιδιώκει να μετατρέψει σε token.
Ο Μπόρος τυλίγει αυτές τις ταμειακές ροές σε on-chain Μονάδες Απόδοσης (YUs), επιτρέποντας στους επενδυτές να λαμβάνουν κατευθυντικά στοιχήματα σε επιτόκια και στρατηγικές όπως η αντιστάθμιση κυμαινόμενης χρηματοδότησης με σταθερό ή κλειδώνοντας τις αυξημένες αποδόσεις κατά τις ασταθείς περιόδους.
Η πρώιμη δραστηριότητα περιελάμβανε αποθέσεις περίπου 283 WETH (~$1.1 εκατ.) και 6.4 WBTC (~$750) σε θησαυροφυλάκια κατά τη διάρκεια των δύο πρώτων ημερών, μαζί με την αυξημένη δραστηριότητα του Pendle στο Arbitrum 1,428 ενεργές διευθύνσεις, σύμφωνα με το TheTie.
Ενώ η Boros υποστηρίζει επί του παρόντος τη χρηματοδότηση BTC και ETH, τα σχέδια περιλαμβάνουν ανταμοιβές πονταρίσματος και ομόλογα με διακριτικά. Pendle también ha integrado con Hyperliquid; από τότε, του Kinetiq kHYPE υγρό staking token στο HyperEVM έχει προσελκύσει ~221 εκατομμύρια δολάρια σε TVL, y PENDLE ha superado al mercado en general, como indica el CoinDesk 20.
En un panorama en el que las tasas tradicionales reaccionan a la demanda en las subastas ya los riesgos de inflación, los Cetes mantienen rendimientos reales positivos, y las finanzas digitales siguen descomponiendo y negociando la estructura de inflación rendimiento continúa transformando las carteras y las herramientas διαθέσιμοι.
