- Lợi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ tăng sau các phiên đấu giá yếu, với kỳ hạn 10 năm ở mức 4.283% và đường cong chênh lệch lãi suất 2s10s rộng hơn.
- Cetes của Mexico đưa ra mức lãi suất hỗn hợp, tất cả đều cao hơn lạm phát, bảo toàn lợi nhuận thực tế dương.
- Bitcoin và vàng đứng đầu bảng xếp hạng hiệu suất năm 2025; Lợi nhuận dài hạn của BTC vẫn vượt trội so với các tài sản lớn.
- Giao thức DeFi Pendle đạt kỷ lục TVL khi nền tảng "Boros" mới của họ mã hóa và giao dịch lợi nhuận.
Thị trường đặt “hiệu suất” lên hàng đầu khi các nhà đầu tư cân nhắc các cuộc đấu giá trái phiếu, tín hiệu lạm phát và những cách thức giao dịch lợi suất đang phát triển nhanh chóng trên các tài sản truyền thống và tiền điện tử. Khám phá thêm cách canh tác năng suất sobre.
Từ Kho bạc Hoa Kỳ và Cetes của Mexico đối với Bitcoin, vàng và DeFi, lợi nhuận và lãi suất đã thay đổi đáng kể trong tuần này, tạo tiền đề cho các dữ liệu kinh tế vĩ mô quan trọng và tập trung vào cách các nhà đầu tư tìm kiếm lợi nhuận trong các chế độ khác nhau.
Trái phiếu: Lợi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ dao động trước CPI
Sau một đoạn đường gập ghềnh, Lợi suất trái phiếu Mỹ kết thúc tuần ở mức cao hơn do nhu cầu yếu trong các cuộc đấu giá trị giá khoảng 125 tỷ USD đã đẩy lãi suất tăng lên trước khi có chỉ số lạm phát vào tuần tới. Para entender cómo estos movimientos afectan el rendimiento de tus inversiones, revisa las mejores esstrategias en hiệu suất và mối tương quan của thương mại.
Trái phiếu kỳ hạn 10 năm tăng 3.9 điểm cơ bản lên 4.283%, mang lại mức tăng 6.5 điểm cơ bản hàng tuần — mức tăng hàng tuần đầu tiên trong ba tuần và là mức tăng lớn nhất kể từ đầu tháng XNUMX.
Những động thái dài hạn lặp lại giai điệu đó: Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 30 năm tăng 4.1 điểm cơ bản lên 4.853%, tăng 4.9 điểm cơ bản trong tuần sau hai tuần giảm liên tiếp.
Ở phía trước, Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 2 năm tăng 2.2 điểm cơ bản lên 3.756%, tăng 5.8 điểm cơ bản trong tuần — mức tăng hàng tuần lớn nhất kể từ giai đoạn kết thúc vào ngày 3 tháng XNUMX — trong khi được theo dõi chặt chẽ Chênh lệch giá 2s10s được giao dịch ở mức gần 52.5 điểm cơ bản.
Đầu tuần, các chỉ số lao động yếu hơn đã kéo lợi suất xuống thấp hơn, trong khi một báo cáo dịch vụ ám chỉ áp lực giá hâm nóng. Chủ tịch Fed St. Louis Alberto Musalem lưu ý rằng các nhà hoạch định chính sách phải cân bằng rủi ro đối với lạm phát và việc làm khi quyết định liệu việc cắt giảm lãi suất có phù hợp hay không, CPI sắp tới có thể đóng vai trò then chốt đối với kỳ vọng.
Thị trường tiền tệ Mexico: Lãi suất Cetes và lợi nhuận thực tế
Ở Mexico, Cetes đã chứng kiến những động thái trái chiều tại cuộc đấu giá hôm thứ Ba khi các nhà giao dịch chuẩn bị cho quyết định của Banxico với lãi suất chính sách ở mức 8% và nhiều người mong đợi mức cắt giảm 25 điểm cơ bản. Để bạn có thể đảo ngược với một kết quả tích cực thực sự, đây là điều đáng khuyên bạn nên làm sau khi xác định nhiệm vụ của Cetes và sự phát triển.
Cete 28 ngày tăng 0.02 điểm lên 7.5%, mientras que el de 91 días cayó 0.12 đến 7.8%. Kỳ hạn 182 và 350 ngày được nới lỏng 7.94% và 8.04%Tương ứng.
Với lạm phát hàng năm đang ở mức 3.55% (INEGI), mọi giọng nam cao Cete hiện tại vẫn mang lại sự tích cực sản lượng thựckhiến chúng đặc biệt hấp dẫn đối với những người tiết kiệm muốn duy trì sức mua.
Hiệu suất tiền điện tử: Bitcoin và vàng dẫn đầu năm 2025
Bitcoin trượt giá 0.11% trong 24 giờ qua lên 116,702 đô la nhưng vẫn tăng 25% từ đầu năm đến nay, chỉ sau mức tăng 29% của vàng trong số các loại tài sản chính được chiến lược gia Charlie Bilello trích dẫn. Nếu bạn cần tăng cường chiến lược thu hồi tiền điện tử, bạn có thể tư vấn .
Cả hai đều vượt trội hơn các chuẩn mực chung: cổ phiếu thị trường mới nổi (VWO +15.6%), Nasdaq 100 (QQQ +12.7%)và các công ty vốn hóa lớn của Hoa Kỳ (SPY +9.4%), trong khi vốn hóa trung bình (MDY +0.2%) và chữ hoa nhỏ (IWM +0.8%) chậm trễ đáng kể.
Đây là lần đầu tiên kể từ khi bộ dữ liệu của Bilello bắt đầu vàng và Bitcoin chiếm hai vị trí hàng đầu trong bảng xếp hạng tài sản hàng năm, nhấn mạnh cách các bối cảnh vĩ mô khác nhau có thể thay đổi các công ty dẫn đầu.
Trên một tầm nhìn xa hơn, khoảng cách này thật đáng kinh ngạc: kể từ năm 2011, Bitcoin lợi nhuận tích lũy gần 38,897,420% lấn át 126% của vàng và thậm chí là 100% của Nasdaq 1,101, với vốn hóa lớn của Mỹ là 559%, vốn hóa trung bình là 316%, vốn hóa nhỏ 244% và cổ phiếu EM là 57%. Để tham gia vào việc cung cấp kết quả của các loại tiền điện tử, hãy xem lại phân tích mới của .
Kể từ năm 2011, Bitcoin đã đạt mức trung bình 141.7% mỗi năm, so với 5.7% của vàng, 100% của Nasdaq 18.6 và vốn hóa lớn của Hoa Kỳ là 13.8%, với các chuẩn mực chính khác dao động trong khoảng 4.4% và 16.4%.
Nhà giao dịch kỳ cựu Peter Brandt so sánh vai trò của vàng như một lưu trữ giá trị với tiềm năng vượt trội hơn các lựa chọn thay thế tiền pháp định của Bitcoin theo thời gian, các nhà giao dịch quan sát thấy BTC có thể testear ~$123,000 en entorno de thị trưởng apetito de riesgo và datas macroeconómicos.
Lợi suất được mã hóa: “Boros” của Pendle và giao dịch tỷ lệ tài trợ
Nhiệm vụ của DeFi nhằm đóng gói lợi nhuận được đẩy nhanh khi TVL của Pendle đạt kỷ lục 8.27 tỷ đô la, với mã thông báo PENDLE tăng 45% trong tuần lên khoảng 5.6 đô la sau khi ra mắt nền tảng giao dịch lợi nhuận mới có tên là "Boros". Conoce más canh tác năng suất cao hơn và kết xuất trên DeFi.
Với tỷ lệ tài trợ Bitcoin trung bình khoảng ~10% hàng năm tuần này và đại khái 80 tỷ đô la trong lãi suất mở, hàng tỷ đô la chảy vào mỗi năm giữa các vị thế mua và bán — dòng tiền mà Boros muốn mã hóa.
Boros gói các dòng tiền đó vào chuỗi Đơn vị năng suất (YU), cho phép các nhà giao dịch đặt cược theo hướng vào lãi suất và các chiến lược như phòng ngừa rủi ro tài trợ thả nổi bằng lãi suất cố định hoặc khóa lợi suất cao trong những thời kỳ đầy biến động.
Hoạt động ban đầu bao gồm các khoản tiền gửi khoảng 283 WETH (~1.1 triệu đô la) và 6.4 WBTC (~750 đô la) vào kho trong hai ngày đầu tiên, cùng với hoạt động Pendle tăng lên trên Arbitrum để 1,428 địa chỉ hoạt động, theo TheTie.
Mặc dù Boros hiện đang hỗ trợ tài trợ BTC và ETH, các kế hoạch bao gồm phần thưởng đặt cược và Kho bạc được mã hóa. Pendle cũng có thể tích hợp với Hyperliquid; kể từ đó, Kinetiq's Mã thông báo đặt cược thanh khoản kHYPE trên HyperEVM đã thu hút ~$221 triệu TVL, và PENDLE đã trở thành siêu thương mại nói chung, như một dấu hiệu CoinDesk 20.
Trong một bức tranh toàn cảnh về những gì tasas tradicionales phản ứng và yêu cầu về các khoản phụ và los riesgos de lạm phát, los Cetes mantienen rendimientos reales positivos, y las finanzas digitales siguen descomponiendo và negociando la estructura de los flujos de efectivo, lamien búsqueda de rendivarito continúa Transformando las carteras y las herramientas disponibles.
